12部委力推重點(diǎn)行業(yè)企業(yè)兼并重組

      工信部、發(fā)改委等12部委22日聯(lián)合發(fā)布《關(guān)于加快推進(jìn)重點(diǎn)行業(yè)企業(yè)兼并重組的指導(dǎo)意見》，提出了汽車、鋼鐵、水泥、船舶、電解鋁、稀土、電子信息、醫(yī)藥和農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化共九大行業(yè)的兼并重組指導(dǎo)意見，其中明確提出到2015年，前10家整車企業(yè)產(chǎn)業(yè)集中度達(dá)到90%，前10家鋼鐵企業(yè)集團(tuán)產(chǎn)業(yè)集中度達(dá)到60%左右。
    具體來看，到2015年，汽車行業(yè)前10家整車企業(yè)產(chǎn)業(yè)集中度達(dá)到90%，形成3-5家具有核心競爭力的大型汽車企業(yè)集團(tuán)。推動整車企業(yè)橫向兼并重組，推動零部件企業(yè)兼并重組。支持大型汽車企業(yè)通過兼并重組向服務(wù)領(lǐng)域延伸。
    到2015年，前10家鋼鐵企業(yè)集團(tuán)產(chǎn)業(yè)集中度達(dá)到60%左右，形成3-5家具有核心競爭力和較強(qiáng)國際影響力的企業(yè)集團(tuán)，6-7家具有較強(qiáng)區(qū)域市場競爭力的企業(yè)集團(tuán)。大幅減少企業(yè)數(shù)量，鼓勵鋼鐵企業(yè)參與國外鋼鐵企業(yè)的兼并重組。重點(diǎn)支持鋼鐵企業(yè)參與國內(nèi)現(xiàn)有礦山資源、焦化企業(yè)的整合。
    到2015年，前10家水泥企業(yè)產(chǎn)業(yè)集中度達(dá)到35%，形成3-4家熟料產(chǎn)能1億噸以上，礦山、骨料、商品混凝土、水泥基材料制品等產(chǎn)業(yè)鏈完整，核心競爭力和國際影響力強(qiáng)的建材企業(yè)集團(tuán)。重點(diǎn)支持優(yōu)勢骨干水泥企業(yè)開展跨地區(qū)、跨所有制兼并重組。
    到2015年，前10家造船企業(yè)造船完工量占全國總量的70%以上，進(jìn)入世界造船前10強(qiáng)企業(yè)超過5家。形成5-6個具有國際影響力的海洋工程裝備總承包商和一批專業(yè)化分包商。
    到2015年，形成若干家具有核心競爭力和國際影響力的電解鋁企業(yè)集團(tuán)，前10家企業(yè)的冶煉產(chǎn)量占全國的比例達(dá)到90%。
    大幅度減少稀土開采和冶煉分離企業(yè)數(shù)量，提高產(chǎn)業(yè)集中度，基本形成以大型企業(yè)為主導(dǎo)的行業(yè)格局。培育3-5家具有較強(qiáng)國際競爭力的大型企業(yè)集團(tuán)，支持大企業(yè)以資本為紐帶，通過聯(lián)合、兼并、重組等方式，大力推進(jìn)資源整合。
    到2015年，電子信息行業(yè)形成5-8家銷售收入過1000億元的大型骨干企業(yè)，努力培育銷售收入過5000億元的大企業(yè)。
    到2015年，醫(yī)藥行業(yè)前100家企業(yè)的銷售收入占全行業(yè)的50%以上，基本藥物主要品種銷量前20家企業(yè)所占市場份額達(dá)到80%，實(shí)現(xiàn)基本藥物生產(chǎn)的規(guī)模化和集約化。
    對于農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化龍頭企業(yè)，意見提出支持農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化龍頭企業(yè)通過兼并重組、收購、控股等方式，組建大型企業(yè)集團(tuán)。
 

權(quán)威解讀

工信部解讀加快推進(jìn)重點(diǎn)行業(yè)企業(yè)兼并重組指導(dǎo)意見 

 
　　日前，工業(yè)和信息化部、發(fā)展改革委、財政部等國務(wù)院促進(jìn)企業(yè)兼并重組工作部際協(xié)調(diào)小組12家成員單位聯(lián)合印發(fā)了《關(guān)于加快推進(jìn)重點(diǎn)行業(yè)企業(yè)兼并重組的指導(dǎo)意見》（以下簡稱《意見》）。記者就此采訪了工業(yè)和信息化部黨組成員、總工程師、企業(yè)兼并重組工作部際協(xié)調(diào)小組成員、辦公室主任朱宏任同志。
　　問：《意見》受到了新聞媒體和社會各界的廣泛關(guān)注，請您簡要介紹一下《意見》出臺的背景。
　　答：推進(jìn)企業(yè)兼并重組是推動工業(yè)轉(zhuǎn)型升級、加快轉(zhuǎn)變發(fā)展方式的重要舉措，是提升我國經(jīng)濟(jì)國際競爭力、進(jìn)一步完善社會主義基本經(jīng)濟(jì)制度的必然選擇，有利于提高資源配置效率，調(diào)整優(yōu)化產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)，培育發(fā)展具有國際競爭力的大企業(yè)大集團(tuán)。《國務(wù)院關(guān)于促進(jìn)企業(yè)兼并重組的意見》（國發(fā)[2010]27號，以下簡稱國發(fā)27號文件）印發(fā)后，各部門、各地方認(rèn)真貫徹國務(wù)院要求，出臺了一系列政策措施，促進(jìn)企業(yè)兼并重組的各項(xiàng)任務(wù)取得了積極進(jìn)展。根據(jù)國發(fā)27號文件、“十二五”規(guī)劃綱要、工業(yè)轉(zhuǎn)型升級規(guī)劃等政策文件的要求，要以汽車、鋼鐵、水泥等行業(yè)為重點(diǎn)推動企業(yè)兼并重組。為進(jìn)一步落實(shí)好中央的有關(guān)要求，工業(yè)和信息化部會同企業(yè)兼并重組工作部際協(xié)調(diào)小組各成員單位共同制訂發(fā)布了《意見》。
　　《意見》中提出了汽車、鋼鐵、水泥、船舶、電解鋁、稀土、電子信息、醫(yī)藥和農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化共九大行業(yè)和領(lǐng)域。這九大行業(yè)和領(lǐng)域有一個共同特征，即規(guī)模經(jīng)濟(jì)效益顯著，但目前這些行業(yè)的組織結(jié)構(gòu)不盡合理，產(chǎn)業(yè)集中度不高，企業(yè)小而分散，社會化、專業(yè)化水平較低，缺乏能引領(lǐng)行業(yè)健康發(fā)展的大企業(yè)，從而引發(fā)重復(fù)建設(shè)、產(chǎn)能過剩、惡性競爭等突出問題。對于規(guī)模效益顯著的行業(yè)，通過推進(jìn)企業(yè)兼并重組，延伸完善產(chǎn)業(yè)鏈，提高產(chǎn)業(yè)集中度，促進(jìn)規(guī)模化、集約化經(jīng)營，形成一批在行業(yè)中發(fā)揮引領(lǐng)作用的大企業(yè)大集團(tuán)，有利于調(diào)整優(yōu)化產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)、促進(jìn)產(chǎn)業(yè)持續(xù)健康發(fā)展，同時，還可以為其他有關(guān)工作探索經(jīng)驗(yàn)。
　　《意見》中提出九大重點(diǎn)行業(yè)和領(lǐng)域，并不意味著各地區(qū)、各級部門僅限于在這九大行業(yè)和領(lǐng)域開展企業(yè)兼并重組工作，也并不是說《意見》中提出的政策措施僅適用于這九大行業(yè)和領(lǐng)域。各地區(qū)可根據(jù)實(shí)際，選擇本地區(qū)優(yōu)先支持的企業(yè)兼并重組重點(diǎn)行業(yè)，研究出臺具體的支持政策。 【全文】

行業(yè)分析

電子業(yè)：中國將努力培育全球性巨頭

        據(jù)華爾街日報報道，中國工信部周二制定了一個雄心勃勃的目標(biāo)，要在未來兩年內(nèi)通過合并及聯(lián)合組建幾家全球性電子業(yè)巨頭，它還重申了推動中國企業(yè)探索海外并購的長期立場。
        為中國電子行業(yè)設(shè)立的這項(xiàng)目標(biāo)屬于一項(xiàng)涵蓋面更廣的計劃，后者旨在對中國的鋼鐵、造船、汽車、水泥和煉鋁等主要產(chǎn)業(yè)進(jìn)行整合，改變其行業(yè)集中度不高的現(xiàn)狀。重工業(yè)產(chǎn)能過剩一直被認(rèn)為是造成中國過去兩年經(jīng)濟(jì)增長大幅放緩的主要原因之一。
        中國力爭到2015年時能出現(xiàn)五到八家年像華為一樣銷售額超過人民幣1,000億元的電子企業(yè)。 【全文】
 

電解鋁：行業(yè)出路或在縱向整合
  

　　1月22日，工信部、發(fā)改委、國資委等部委著力推進(jìn)的九大行業(yè)并購重組正式啟動，電解鋁位列其中。上述部委提出，到2015年將形成若干家具有核心競爭力和國際影響力的電解鋁企業(yè)集團(tuán)，前十家企業(yè)冶煉產(chǎn)量將占全國比例達(dá)到90%，培育3~5家具有較強(qiáng)國際競爭力的大型企業(yè)集團(tuán)。
　　之前亦有政策出臺以推動電解鋁行業(yè)強(qiáng)強(qiáng)聯(lián)合及跨區(qū)域兼并重組，但該行業(yè)近年“兼并重組已經(jīng)很少”。
　　裹足不前
　　記者了解到，受前幾年經(jīng)濟(jì)利益的驅(qū)動，電解鋁行業(yè)瘋狂擴(kuò)張最終導(dǎo)致產(chǎn)能嚴(yán)重過剩。記者從上海有色網(wǎng)（SMM）獲悉，全國電解鋁的產(chǎn)能目前已經(jīng)突破了2700萬噸，但直到現(xiàn)在，中國的一些西部省份，一些新項(xiàng)目仍在陸續(xù)上馬。
　　產(chǎn)能一直在急劇膨脹，產(chǎn)業(yè)集中度卻未得到有效提升。行業(yè)人士向記者表示，中鋁公司的產(chǎn)能占比約15%，中電投等其他大型企業(yè)的產(chǎn)能占比更少，“全國目前有超過100家電解鋁廠，大的電解鋁廠也有，但遠(yuǎn)不能達(dá)到90%的產(chǎn)能占比標(biāo)準(zhǔn)。”  【全文】
 

稀土：爭資源 龍頭壟斷上游

　　正被盜采猖獗、產(chǎn)能過剩等問題困擾著的稀土產(chǎn)業(yè)，在此次《指導(dǎo)意見》中，被列為重點(diǎn)推進(jìn)兼并重組的行業(yè)。
　　據(jù)早前統(tǒng)計，我國稀土行業(yè)有稀土企業(yè)126家，產(chǎn)能約32萬噸（稀土氧化物），已遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于每年約12萬噸的世界總需求量。嚴(yán)重的產(chǎn)能過剩要求行業(yè)進(jìn)行整合，提高產(chǎn)業(yè)集中度。
　　“以資源為核心、以資本為紐帶”的整合思路，再次被強(qiáng)調(diào)，成為接下來稀土行業(yè)整合的大方向。
　　“面對目前稀土行業(yè)私挖亂采、無序競爭的局面，國家主要通過兩個抓手對稀土行業(yè)進(jìn)行整頓。”一位行業(yè)內(nèi)專家告訴中國證券報記者：“一是從生產(chǎn)源頭，設(shè)立稀土行業(yè)準(zhǔn)入條件，將小規(guī)模的開采能力和落后的生產(chǎn)能力淘汰；另一方面是鼓勵行業(yè)龍頭兼并重組，目前大部分地方稀土資源已經(jīng)整合完成。”  【全文】

醫(yī)藥行業(yè)：搶渠道 “剩”者為王

　　銷售渠道是企業(yè)經(jīng)營非常重要的一個環(huán)節(jié)，尤其是對醫(yī)藥、水泥行業(yè)來說更是如此。基本藥物生產(chǎn)集約化，水泥產(chǎn)能合理布局，《指導(dǎo)意見》透露出的關(guān)于產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃的信息，決定了醫(yī)藥、水泥行業(yè)未來兼并重組的主要方向?qū)⒓性趯η赖臓帄Z。
　　“基本藥物主要品種銷量前20家企業(yè)所占市場份額達(dá)到80%”，《指導(dǎo)意見》中的這項(xiàng)目標(biāo)意味著基藥生產(chǎn)規(guī)模化和集約化將成為趨勢。2012年國家基本藥物增加至497種，加上各省市自主增補(bǔ)若干品種，這些目錄品種由全國3200多家藥企生產(chǎn)和供給。而按照此次《意見》的目標(biāo)，剩余的3100多家藥企只能去競爭不足20%的基本藥物市場。
　　丟失了基本藥物市場就等于失去了醫(yī)院終端市場。基本藥物是國內(nèi)醫(yī)療體系內(nèi)最主要的用藥品種，占比達(dá)到了70%以上。對于多數(shù)藥企而言，如果缺乏有競爭力的獨(dú)家品種，又失去醫(yī)院終端市場，未來的生存環(huán)境將越發(fā)困難，這也為大型藥企兼并和重組提供了空間。  【全文】

評論

兼并重組時間窗口不容再失

 　　兼并重組和淘汰落后一直是政策調(diào)控的兩記重拳，但是，1月22日出臺的《關(guān)于加快推進(jìn)重點(diǎn)行業(yè)企業(yè)兼并重組的指導(dǎo)意見》相較于淘汰落后的指導(dǎo)意見遲到了兩年。
　　早在2010年，國務(wù)院即下發(fā)《關(guān)于促進(jìn)企業(yè)兼并重組的意見》，到2012年4月，為細(xì)化落實(shí)該意見，工信部才印發(fā)《關(guān)于進(jìn)一步加強(qiáng)企業(yè)兼并重組工作的通知》，直到如今，重點(diǎn)行業(yè)企業(yè)兼并重組指導(dǎo)意見最終出爐。政策細(xì)化的幾經(jīng)周折，讓部分行業(yè)實(shí)際上已經(jīng)錯失了兼并重組的時間窗口。
　　以鋼鐵行業(yè)為例，從最早限制批建項(xiàng)目，到淘汰落后產(chǎn)能，再到制定準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)，國內(nèi)鋼企的實(shí)質(zhì)性整合一直舉步維艱。業(yè)內(nèi)津津樂道的仍然是多年前寶鋼對八一鋼鐵的整合。當(dāng)然，作為GDP貢獻(xiàn)大戶，各地區(qū)對于轄區(qū)內(nèi)鋼鐵企業(yè)多了一份珍惜，這成為掣肘鋼鐵業(yè)跨地區(qū)整合的一大因素。但是，在限制新建和淘汰落后的兩相作用之下，實(shí)際上是給了很多競爭力不足的鋼鐵企業(yè)以生存的空間，使得行業(yè)內(nèi)企業(yè)間的經(jīng)營差距難以拉大，市場化的兼并重組缺乏生存的土壤。如今，隨著國內(nèi)經(jīng)濟(jì)的整體轉(zhuǎn)型，投資拉動弱化，鋼鐵業(yè)陷入全行業(yè)低利潤經(jīng)營局面。一邊是眾多缺乏資源、技術(shù)等方面競爭力的處于盈虧邊緣的企業(yè)難以吸引同行的目光，另一邊行業(yè)龍頭企業(yè)的盈利能力也在減弱，作為并購主體的內(nèi)生性動因不足。眾多業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，以鋼廠搬遷為整合契機(jī)的鋼鐵業(yè)內(nèi)橫向的兼并重組，實(shí)際上已經(jīng)錯過了最佳窗口期。  【全文】

法規(guī)

關(guān)于加快推進(jìn)重點(diǎn)行業(yè)企業(yè)兼并重組的指導(dǎo)意見

    　推進(jìn)企業(yè)兼并重組是推動工業(yè)轉(zhuǎn)型升級、加快轉(zhuǎn)變發(fā)展方式的重要舉措，是提升我國經(jīng)濟(jì)國際競爭力、進(jìn)一步完善社會主義基本經(jīng)濟(jì)制度的必然選擇，有利于提高資源配置效率，調(diào)整優(yōu)化產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)，培育發(fā)展具有國際競爭力的大企業(yè)大集團(tuán)。《國民經(jīng)濟(jì)和社會發(fā)展第十二個五年規(guī)劃綱要》、《國務(wù)院關(guān)于促進(jìn)企業(yè)兼并重組的意見》（國發(fā)〔2010〕27號）、《工業(yè)轉(zhuǎn)型升級規(guī)劃（2011-2015年）》（國發(fā)〔2011〕47號）提出，要以汽車、鋼鐵、水泥、船舶、電解鋁、稀土、電子信息、醫(yī)藥等行業(yè)為重點(diǎn)，推進(jìn)企業(yè)兼并重組。為貫徹落實(shí)國務(wù)院部署要求，現(xiàn)就加快推進(jìn)重點(diǎn)行業(yè)企業(yè)兼并重組提出以下意見：  【全文】